۳ ETF با درآمد ثابت برای ۲۰۲۶ دفاعی تر

در مواجهه با تورم، تغییر نرخ‌های بهره و نوسانات گسترده‌تر بازار، صندوق‌های قابل معامله در بورس (ETF) ممکن است یک انتخاب دفاعی قوی برای سرمایه‌گذاران در سال ۲۰۲۶ باشد. این صندوق‌ها با تمرکز بر سهام، اوراق قرضه یا استراتژی‌های مشابه سود تخصیص پایدار را ارائه می‌کنند. بسیاری از این صندوق‌ها برای تجربه افزایش قیمت مانند سهام سنتی طراحی نشده‌اند، که می‌تواند آنها را در معرض نوسانات گسترده‌تر بازار قرار دهد.

فضای ETF مولد در سال های اخیر با هجوم بسیاری از صندوق های جدید با استراتژی های جدید به سرعت رشد کرده است. با این وجود، سه صندوق قدیمی‌تر زیر – که هر کدام با سابقه‌ای شگفت‌انگیز که به سال‌ها قبل برمی‌گردد – به دلیل ثبات خود برجسته هستند. توجه داشته باشید که هیچ یک از این صندوق‌ها رویکرد تهاجمی‌تر و مدیریت فعال‌تری ندارند که هزینه‌ها را برای سرمایه‌گذاران پایین نگه دارد.

بازی Junk Bond USHY می تواند در سال ۲۰۲۶ جذاب باشد

ETF اوراق قرضه شرکتی با بازده بالا iShares Broad USD (BATS: USHY) یک صندوق اوراق قرضه محبوب با بیش از ۲۵٫۶ میلیارد دلار دارایی تحت مدیریت (AUM) و میانگین حجم معاملات ماهانه نزدیک به ۱۰ میلیون است. USHY بر اوراق مشارکت با بازده بالا یا اوراق قرضه ناخواسته، با تقریباً ۲۰۰۰ دارایی مختلف که عمدتا دارای رتبه BB یا B هستند، تمرکز دارد.

اوراق قرضه ناخواسته ممکن است در سال ۲۰۲۶ برای سرمایه گذاران جذاب باشد زیرا بازدهی بالایی دارند در بحبوحه تغییر نرخ های بهره و همچنین اسپرد محدود آنها بر روی اوراق با درجه سرمایه گذاری که می تواند نشان دهنده سطح پایین تر ریسک اعتباری در کوتاه مدت باشد. البته، اوراق قرضه با بازده بالا همچنان یک پیشنهاد سرمایه گذاری با ریسک بالا است، بنابراین تنوع گسترده USHY و نسبت هزینه پایین ۰٫۰۸٪ به این صندوق کمک می کند تا برجسته شود.

وقتی صحبت از درآمد غیرفعال می شود، USHY برای سرمایه گذارانی که مایلند ریسک بیشتری نسبت به سایر صندوق های اوراق قرضه بپذیرند، سود می دهد. USHY دارای بازده سود قابل توجه ۶٫۶۸٪ است. با این حال، سرمایه‌گذارانی که به دنبال یک بازی درآمد ثابت کاملاً تدافعی هستند ممکن است برخی از این بازده را برای سرمایه‌گذاری در یکی از گزینه‌های با ریسک پایین‌تر قربانی کنند.

تمرکز جغرافیایی گسترده در خارج از ایالات متحده برای BNDX

برای دیدی بسیار گسترده تر از دنیای اوراق، سرمایه گذاران می توانند ETF اوراق قرضه بین المللی Vanguard Total (NASDAQ: BNDX) را در نظر بگیرند. جذابیت BNDX هم در گستردگی آن – این صندوق دارای نزدیک به ۷۰۰۰ دارایی است که میانگین مدت زمان آن ۶٫۸ سال است – و هم تمرکز بین المللی آن. در حالی که کاهش اخیر نرخ بهره در ایالات متحده می تواند علاقه به اوراق قرضه را افزایش دهد، عدم اطمینان در مورد فدرال رزرو و سیاست پولی آینده این کشور می تواند سرمایه گذاران را وادار کند که به خارج از کشور نگاه کنند.

BNDX بازده سود سهام ۴٫۳۶٪ با نسبت هزینه فقط ۰٫۰۷٪ ارائه می دهد. اگرچه ارزان‌ترین صندوق اوراق قرضه با سرمایه بزرگ نیست، ترکیب قیمت و ظرفیت برای ایجاد درآمد غیرفعال جذاب است. BNDX با تمرکز بر اوراق قرضه درجه سرمایه گذاری (تقریباً ۸۰٪ دارای رتبه A یا بالاتر) و با تنوع جغرافیایی، با کشورهایی مانند فرانسه، ژاپن، آلمان و بریتانیا که بیشترین نمایندگی را دارند، BNDX در برابر تلاطم در گوشه ای از بازار اوراق قرضه محافظت می کند. بنابراین جای تعجب نیست که سرمایه گذاران حدود ۷۵ میلیارد دلار در این صندوق سرمایه گذاری کرده اند.

ترکیب رشد و درآمد بالقوه با VEA

ارزان‌ترین و بزرگ‌ترین صندوق در فهرست ما توسط AUM، ETF بازارهای توسعه‌یافته Vanguard FTSE (NYSEARCA: VEA) یکی از محبوب‌ترین ETF‌ها در همه استراتژی‌ها است. تمرکز VEA در درجه اول بر روی سهام کانادا، اروپای غربی، ژاپن و استرالیا است، و آن را راهی عالی برای گرایش به بازارهای توسعه یافته سابق آمریکا می کند. این یک صندوق گسترده با حدود ۳۸۰۰ دارایی مختلف است، و آنچه ممکن است در مقایسه با BNDX در تنوع پرتفوی فاقد آن باشد، با نسبت هزینه فقط ۰٫۰۳٪ جبران می کند.

VEA با ارزش بازار محدود نمی شود، به این معنی که سرمایه گذاران به شرکت هایی با اندازه های مختلف و در بسیاری از مراحل رشد دسترسی پیدا می کنند. در حالی که سرمایه گذاران ممکن است به VEA اساساً به عنوان یک ETF درآمدزا فکر نکنند، بازده سود سهام ۳٫۰۸ درصدی آن یک جایزه جذاب علاوه بر قدردانی است. این صندوق در سال گذشته نزدیک به ۳۷ درصد رشد داشته است که عملکرد بسیار بهتری نسبت به بازار ایالات متحده که در آن زمان توسط S&P 500 ارائه شده بود، داشته است. این ترکیب رشد سرمایه و تولید درآمد، VEA را در بین سرمایه گذاران بسیار محبوب می کند، همانطور که AUM آن تقریباً ۱۹۸ میلیارد دلار منعکس می شود.

شرکت های ذکر شده در این مقاله:

شرکت	قیمت فعلی	تغییر قیمت	سود سهام	نسبت P/E	رتبه بندی اجماع	هدف قیمت توافقی
iShares Broad USD اوراق قرضه شرکتی ETF (USHY)	۳۷٫۶۲ دلار	+۲٫۳٪	۶٫۶۷٪	۱۰٫۷۹	N/A	N/A
Vanguard Total Bond ETF (BNDX)	۴۸٫۵۴ دلار	-۰٫۱٪	۴٫۳۷٪	N/A	N/A	N/A
Vanguard FTSE بازارهای توسعه یافته ETF (VEA)	۶۵٫۱۴ دلار	+۰٫۳٪	۳٫۰۷٪	۱۶٫۳۴	خرید متوسط	۶۵٫۱۴ دلار

درباره ناتان ریف

تجربه

ناتان ریف از سال ۲۰۲۴ در DividendStocks.com مشارکت داشته است.

• تجربه حرفه ای: ناتان ریف نویسنده و تحلیلگر مالی با بیش از یک دهه تجربه در سرمایه گذاری و یادگیری بازارها از طریق آموزش خودگردان و منابع آموزشی از DividendStocks.com و فراتر از آن است. او کار خود را در بخش‌های سئو و ارزهای دیجیتال آغاز کرد و سپس با افزایش علاقه‌اش به سرمایه‌گذاری، به تحقیقات مالی عمومی و سهام بپردازد.
• اعتبارنامه: او دارای مدرک لیسانس هنر و دکترای موسیقی از دانشگاه ییل و کارشناسی ارشد موسیقی از دانشگاه میشیگان است.
• تجربه مالی: ناتان از سال ۲۰۲۴ در DividendStocks.com مشارکت داشته است. او همچنین یکی از همکاران طولانی مدت در Investopedia و Decrypt است، جایی که او به طور گسترده در مورد موضوعاتی از جمله ETF، ارزهای دیجیتال، فناوری، املاک و مستغلات، انرژی جایگزین و محصولات مصرفی نوشته است.
• تمرکز نوشتاری: او در تحلیل بنیادی، سهام سود سهام، ETF و روندهای مالی نوظهور متخصص است. کارهای او بازارهای سنتی را با نوآوری دیجیتال پل می‌کند و به خوانندگان کمک می‌کند تا همه چیز را از بلاک چین گرفته تا سهام بلو چیپ را طی کنند.
• رویکرد سرمایه گذاری: ناتان از فلسفه سرمایه گذاری بلندمدت متمرکز بر اصول بنیادی پیروی می کند و بر زمینه اقتصاد کلان، عملکرد شرکت و پویایی بخش تأکید دارد.
• الهام: ناتان اطلاعات زیادی در مورد بازار سهام از نویسندگان مالی و منابع آموزشی آموخته است و مشتاق است تا با نوشتن خود به نسل جدیدی از سرمایه گذاران کمک کند.
• واقعیت جالب: او یک آشپز و نانوای مشتاق است که همان خلاقیت و دقت را در آشپزخانه به ارمغان می آورد که در تجزیه و تحلیل مالی انجام می دهد.
• زمینه های تخصصی: تجزیه و تحلیل بنیادی، ETF، فناوری، خرده فروشی، کالاهای مصرفی، سود سهام، ارزهای دیجیتال

آموزش و پرورش

دکترای هنرهای موسیقی، دانشگاه ییل، نیوهیون، سی تی. لیسانس هنر، دانشگاه ییل، نیوهیون، کانکتیکات؛ کارشناسی ارشد موسیقی، دانشگاه میشیگان، آن آربر، میشیگان